大瓜！天安人壽審計調(diào)整41億，富德財產(chǎn)調(diào)整近6億，多家險企調(diào)整后未披露更正報告！

　　13個精算師

　　天安人壽

　　2019年度報告出爐

　　虧損66億元

　　引業(yè)內(nèi)一片嘩然

　　除了經(jīng)營問題

　　還有個審計調(diào)整的事兒要關(guān)注！

　　后期我們單獨分析天安人壽經(jīng)營的情況

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　　審計調(diào)整，動輒41億！

　　天安人壽虧損擴近3倍

　　隨著各家險企年報的陸續(xù)披露，關(guān)于保險公司2019年經(jīng)營情況的分析越來越多。其中，格外引起大家注意的就是巨額虧損的天安人壽和天安財險兩家公司。

　　天安人壽2019年虧損高達66億元，是壽險公司中虧損最多的一家，堪比2018年巨額虧損68億的幸福人壽！

　　是的，天安人壽巨額虧損背后的經(jīng)營情況值得我們細細分析，這個之后我們再說。

　　今天，小編想說的是審計前天安人壽的虧損額僅為25億，而審計調(diào)整導致凈利潤縮水41億元。

　　1． 天安人壽，審計調(diào)整后虧損66億！

　　從上圖可以看到，無論是償付能力充足率還是凈資產(chǎn)、凈利潤，天安人壽的審計前后數(shù)據(jù)都發(fā)生了較大變化。

　　一次審計調(diào)整41億，導致天安人壽的凈利潤從-25億降至-66億，審計前后變化高達164%。

　　核心償付能力充足率也從120%降至99%，減少了21個百分點。

　　因為重大審計調(diào)整，天安人壽也公布了更正后的償付能力報告。

　　其實，審計調(diào)整是很正常的一件事兒，并不需要奇怪。那么，為什么小編要說天安人壽調(diào)整41億這件事兒呢？

　　2． 審計調(diào)整幅度，一般有限！

　　如果一家公司經(jīng)營正常，且核算安排合理，審計調(diào)整前后的利潤不應出現(xiàn)太大變化。

　　以行業(yè)為例，2019年非上市險企審計前后的凈利潤變化，財險業(yè)為33%，壽險業(yè)為18%。

　　以公司為例，小編選取了部分規(guī)模較大的非上市保險公司，從上圖可以看到，審計前后數(shù)據(jù)的變化差異只有1%-3%左右。

　　由此可見，審計調(diào)整是正常的，但是如果審計調(diào)整幅度高過10%，甚至比行業(yè)的審計前后變化還要高，是不是就值得關(guān)注了呢？

　　像天安人壽一樣，審計前后利潤變化大的，還有很多。

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　　多家公司審計調(diào)整

　　還有公司沒有披露更正報告

　　1． 富德財產(chǎn)，調(diào)整近6億！

　　根據(jù)審計前后凈利潤的比較，小編篩選出了差異比較大的保險公司，如上圖所示。

　　富德財產(chǎn)，審計前后利潤相差近6億，差異幅度高達782%。

　　易安財產(chǎn)，審計前后利潤相差近1.7億，差異幅度高達-5688%。

　　都邦保險，審計前后利潤相差近0.8億，差異幅度高達-641%。

　　一般審計調(diào)整，到底是調(diào)整了哪些內(nèi)容，我們是很難知道，但是一旦利潤調(diào)整的多，最可能的就是準備金、投資相關(guān)的科目發(fā)生了重大調(diào)整。

　　以易安財險為例，其在一季度償付能力報告中就說到“公司于2020年4月15日完成對2019年重大審計調(diào)整事項的確認，補提保費不足準備金1.76億元?！?/p>

　　了解保險業(yè)的人，看到這兒就應該知道為什么小編今天要說審計調(diào)整的事兒了，具體的文末小編再說。

　　2． 重大審計調(diào)整，要發(fā)布償付能力更正信息

　　按照償付能力監(jiān)管規(guī)則要求，保險公司審計后償付能力信息有重大變動的，都是要在審計報告出具之日起10日內(nèi)發(fā)布更正報告的！

　　然而，截至目前只有部分公司公布了審計后的報告！

　　上文提到的，都邦保險，富德財產(chǎn)，易安財產(chǎn)，安達保險，幸福人壽，前海人壽，信美人壽，北大方正都沒有公布審計后的報告！

　　①富德財產(chǎn)

　　②都邦保險

　　③幸福人壽

　　3． 償付能力報告，凈利潤是取合并報表還是公司報表？

　　仔細看上面審計調(diào)整前后凈利潤變化的人，還會發(fā)現(xiàn)兩個問題，一是天安人壽的凈利潤是-69億，二是前海人壽的凈利潤為-1.62億。

　　這兩個數(shù)據(jù)，都是兩家公司2019年審計后的公司報表數(shù)據(jù)！

　　而償付能力報告中披露的，兩家公司的凈利潤全部是用的合并報表的數(shù)據(jù)。

　　其實，大多保險公司（國壽、平安等）償付能力報告披露的都是公司報表的凈利潤。所以，為了行業(yè)統(tǒng)一可比，我們審計后的數(shù)據(jù)全部取的都是公司報表的數(shù)據(jù)。

　　那么，到底償付能力報告中，凈利潤該用哪個報表的數(shù)據(jù)呢？

　　按照《償付能力監(jiān)管規(guī)則第1號：實際資本》第五條的要求，實際資本要以母公司財務報表為基礎，不以合并報表為基礎。

　　那么，償付能力信息披露應該要用統(tǒng)一的口徑。

　　凈利潤是否也該披露母公司報表的呢？

　　3

　　信息披露要重視！

　　其實，無論是償付能力報告還是年度報告的信息披露，都有很多保險公司存在不規(guī)范的問題。

　　比如，至今仍有保險公司沒有披露年度報告，有的說明了因為疫情影響審計未結(jié)束，有的甚至沒有說明。

　　還有，今天我們說的審計后有重大調(diào)整的要更正償付能力報告，除了上面我們提到的公司，還有很多公司沒有披露。

　　在此我們不一一點名了！

　　不過，監(jiān)管對信息披露的重視程度逐漸提高，各家公司一定也要重視起來，對照相關(guān)制度仔細梳理檢查。

　　怎么看 這個瓜？

　　今天的文章，看似是小編站在了吃瓜群眾的立場，用了“大瓜”這個詞去說這個事兒。

　　其實，小編的初心是希望大家在基于公司年報分析的視角上，多一個維度去參考，那就是審計調(diào)整因素。

　　很多事情都是有關(guān)聯(lián)性的，或者說有跡可循的。

　　好比公司戰(zhàn)略調(diào)整，必然可以從組織架構(gòu)和高管變動去尋蛛絲馬跡，而與之相伴的就是公司經(jīng)營結(jié)果的改變，也就是大家?？吹降挠械男骂I(lǐng)導上臺后公司就盈利了。

　　而審計調(diào)整，可以提供另一個視角，讓大家去思考這家公司經(jīng)營的穩(wěn)健性，或者去思考下，審計前后的變化能不能說明其他問題？

　　為什么一家虧損的公司，審計后就盈利了？

　　為什么本就虧損的公司，審計之后虧損的更多了？

　　感興趣的大家，可以留言說說你們的答案！

　　當然，審計調(diào)整都是由注冊會計師基于審計過程中發(fā)現(xiàn)的重要或重大審計差異進行的調(diào)整，肯定都是有實際根據(jù)的。

　　但是，如果這變化比較大，依然還是有很多背后的因素需要關(guān)注的。

　　至于天安人壽的審計調(diào)整為什么這么多，知道的可以文末留言，后期我們也會再仔細分析一下的！

　　注：

　　①審計前后的數(shù)據(jù)對比僅限非上市保險公司（包含母公司為上市公司的）

　?、趯徲嬊皵?shù)據(jù)取自四季度償付能力報告

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責任編輯：張譯文