在香港保險業(yè)務(wù)持續(xù)低迷的同時，中國內(nèi)地市場持續(xù)成為保險巨頭的利潤引擎。

近日，友邦保險發(fā)布的2019年財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2019年公司年化新保費增加2%至65.85億美元；稅后營運溢利上升9%至57.41億美元。其中友邦中國內(nèi)地市場再次憑借強(qiáng)勁增長領(lǐng)跑：新業(yè)務(wù)價值同比提升27%，年化新保費同比提升22%，2019年稅后營運溢利同比增長28%，首次突破10億美元。

英國保誠于11日發(fā)布的2019年全年業(yè)績數(shù)據(jù)亦顯示，于香港境外，公司年度保費等值銷售額錄得 17%的增長，而新業(yè)務(wù)利潤則上升29%。中國的年度保費等值銷售額增長53%。中國內(nèi)地旅客減少令香港的年度保費等值銷售總額下降11%及新業(yè)務(wù)利潤下降12%。

香港地區(qū)保險業(yè)務(wù)下滑

受2019年下半年香港社會動蕩的嚴(yán)重影響，保險巨頭2019年在香港地區(qū)的保費下滑非常明顯。

友邦保險2019年年度數(shù)據(jù)顯示，2019年，友邦保險在香港的業(yè)務(wù)錄得5%的新業(yè)務(wù)價值下降，至16.21億美元，上半年的強(qiáng)勁增長，被下半年中國內(nèi)地訪港旅客客戶群的大幅下降所抵銷。

其中，由于下半年中國內(nèi)地訪港旅客人數(shù)減 少，對香港零售獨立財務(wù)顧問業(yè)務(wù)構(gòu)成影響，伙伴分銷新業(yè)務(wù)價值減少1%至11.42億美元。不計入香港業(yè)務(wù)，伙伴分銷新業(yè)務(wù)價值增長19%。

香港業(yè)務(wù)下滑亦拖累了友邦保險集團(tuán)業(yè)務(wù)增長勢頭。友邦保險集團(tuán)2019年新業(yè)務(wù)價值增長6%至41.54億美元，而不計入香港業(yè)務(wù)的新業(yè)務(wù)價值增長16%。

友邦保險表示，在2019年，公司業(yè)務(wù)所在的部分市場面對不少挑戰(zhàn)，包括消費者信心下降，以至政治及貿(mào)易緊張局勢升溫。尤其是下半年中國內(nèi)地訪港旅客人數(shù)減少，對公司最大市場的新業(yè)務(wù)銷售構(gòu)成影響。

英國保誠亦同樣受到香港業(yè)務(wù)下滑影響。數(shù)據(jù)顯示，中國內(nèi)地旅客減少令香港的年度保費等值銷售總額下降11%及新業(yè)務(wù)利潤下降12%。

香港保監(jiān)局臨時統(tǒng)計數(shù)字顯示，2019年前三季度，香港保險業(yè)的毛保費總額(壽險+產(chǎn)險)為4369億港元，較2018年前三季度同比上升12.5%。但從單季度來看，第三季度新單保費收入出現(xiàn)了明顯下跌，從第二季度的136億港元下跌至第三季度的97億港元，跌幅達(dá)28.8%。

今年一季度情況也不樂觀。疫情爆發(fā)以來，人身險公司營銷員的線下展業(yè)難以開展，影響新單增長。根據(jù)香港特區(qū)政府17日公布的業(yè)務(wù)展望調(diào)查結(jié)果，總體而言市場預(yù)期今年第一季度的業(yè)務(wù)狀況將下滑，較去年第四季度為差。?

中國內(nèi)地業(yè)務(wù)增長強(qiáng)勁

受益于經(jīng)濟(jì)發(fā)展和民眾保障意識增強(qiáng)，內(nèi)地業(yè)務(wù)增長相當(dāng)喜人。

友邦保險年報數(shù)據(jù)顯示，截至2019年12月31日，按固定匯率基準(zhǔn)計算，友邦新業(yè)務(wù)價值增長6%，不計入香港業(yè)務(wù)的新業(yè)務(wù)價值增長16%；年化新保費增加2%至65.85億美元；稅后營運溢利上升9%至57.41億美元。

其中友邦中國內(nèi)地市場再次憑借強(qiáng)勁增長領(lǐng)跑：新業(yè)務(wù)價值同比提升27%，年化新保費同比提升22%?；谛聵I(yè)務(wù)的攀升，友邦中國內(nèi)地市場2019年稅后營運溢利同比增長28%，首次突破10億美元。

券商中國記者統(tǒng)計，自2014年以來，中國內(nèi)地業(yè)務(wù)常年是友邦保險的“利潤引擎”。2014年～2018年，友邦中國內(nèi)地業(yè)務(wù)稅后營運溢利增幅分別為38％、28％、29％、39％、32％，增幅一直位于友邦集團(tuán)各市場之首。

英國保誠在中國市場的增長也相當(dāng)搶眼，該公司在年報中表示，在中國，公司繼續(xù)加快合營企業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展，年內(nèi)年度保費等值銷售額增長53%，推動新業(yè)務(wù)利潤增長38%。

2020年一季度受疫情影響，中國內(nèi)地市場保險業(yè)務(wù)也遭遇前所未有的壓力，壽險開門紅遇冷、新單負(fù)增長、財險業(yè)務(wù)萎縮等問題并存。

從承保端來看，短期新單下降和賠付上升并存。例如，疫情爆發(fā)以來，人身險公司營銷員的線下展業(yè)難以開展，不僅影響新單增長，也引發(fā)代理人脫落、險企增員難等問題，銀代渠道、團(tuán)險渠道均受到不同程度影響。今年前兩個月，壽險業(yè)銀保市場新單規(guī)模保費同比下降超40％，其中2月份單月新單規(guī)模保費同比下降達(dá)69％，新單規(guī)模保費降至七年來低點。

不過，當(dāng)前短期困境并不改變保險業(yè)長期發(fā)展前景。此次疫情的突襲，一定程度上也為保險業(yè)加快轉(zhuǎn)型“練好內(nèi)功”以及健康險的發(fā)展提供了新的發(fā)展契機(jī)。

例如，疫情之下，險企普遍意識到數(shù)字化轉(zhuǎn)型的重要性與緊迫性，且高效的線上渠道將是未來競爭的關(guān)鍵之一。長期來看，保險公司將持續(xù)加大線上的投入布局，并且通過線上營銷資源的整合，構(gòu)建更加高效、便捷的線上服務(wù)體系，進(jìn)一步釋放保險行業(yè)的線上銷售潛力。

此外，疫情的發(fā)展也持續(xù)提升客戶對健康保險市場的關(guān)注，對于健康險的短期突破和長期發(fā)展均將產(chǎn)生積極影響。眾安金融科技研究院近日發(fā)布的報告認(rèn)為，參照非典疫情結(jié)束后保險市場的爆發(fā)，可以預(yù)見，本輪疫情結(jié)束后，市場的回補式增長，也會極大減弱甚至抵消當(dāng)前階段疫情對保險公司業(yè)績的影響。

保險巨頭看好亞洲保險前景

友邦保險和英國保誠非常看好亞洲市場，尤其是中國內(nèi)地市場未來發(fā)展前景。

友邦保險認(rèn)為，盡管業(yè)務(wù)受到短期影響，但友邦保險的長期增長機(jī)遇仍然龐大，公司將繼續(xù)受惠于亞洲市場踏上日趨繁榮的康莊大道，以及私人保險滲透率和社會福利覆蓋偏低的情況。

英國保誠則表示，公司業(yè)務(wù)圍繞各項長期結(jié)構(gòu)性機(jī)遇展開。在發(fā)展迅速的亞洲市場，人們對健康及保障、儲蓄機(jī)會及投資途徑均有強(qiáng)勁且不斷增長的需求，而能夠滿足上述需求的相關(guān)產(chǎn)品仍存在明顯缺口。據(jù)其預(yù)計，健康保障缺口估計達(dá)1.8萬億美元。

亞洲市場增長迅速，為公司帶來各種長期結(jié)構(gòu)性機(jī)遇。區(qū)內(nèi)人口持續(xù)增長，對公司所提供的產(chǎn)品的需求清晰且日漸增長。在亞洲，保險滲透率僅為國內(nèi)生產(chǎn)總值的2.7%，而英國則為7.5%。同時，亞洲的互惠基金滲透率僅為12%，而于美國則高達(dá)96%。

保誠預(yù)計，預(yù)計未來十年約有三分之二的全球壽險增長將來自亞洲，及至2029年，其占全球保險市場的份額將由現(xiàn)時的僅32%增至42%。亞太區(qū)資產(chǎn)及財富管理業(yè)的管理資產(chǎn)規(guī)模預(yù)計亦將于2020年至2025年間增加約13萬億美元。?

中國市場更是成為險企積極布局的核心區(qū)域。

例如，隨著中國金融業(yè)開放提速，友邦在中國內(nèi)地市場的布局明顯加速。2019年7月，友邦在天津市和河北省石家莊市成功增設(shè)營銷服務(wù)部，這是該公司17年來首次在中國內(nèi)地擴(kuò)張業(yè)務(wù)地域。2019年11月，友邦保險2.5億元（2億"轉(zhuǎn)會費"+5000萬年薪）天價挖角中國平安李源祥的消息震驚金融圈，此舉被認(rèn)為是友邦為加速推進(jìn)中國內(nèi)地業(yè)務(wù)進(jìn)行人才儲備。2019年底，友邦披露了擬設(shè)立友邦人壽保險有限公司的籌建方案。友邦最新披露了擬設(shè)立友邦人壽保險有限公司的籌建方案。

友邦保險在年報中表示，中國仍是公司增長策略的核心。中國政府宣布進(jìn)一步取消對外資擁有權(quán)限制的措施，并繼續(xù)開放中國壽險業(yè)，為友邦保險締造一個歷史性的機(jī)遇。公司已就改建上海分公司為子公司事項提交監(jiān)管批準(zhǔn)申請。如獲得監(jiān)管批復(fù)，新成立的子公司將為友邦在中國內(nèi)地把業(yè)務(wù)拓展至其他區(qū)域奠定新的基礎(chǔ)。