極目新聞記者 雷原

近期，2023年A股五大上市險企全年“成績單”出爐，中國平安(601318)、中國太保(601601)、中國人壽(601628)、中國人保(601319)、新華保險(601336)共計實現(xiàn)保費約2.69萬億元，相較于2022年同比增長約5.21%。

整體來看，壽險保費收入均實現(xiàn)正增長，整體發(fā)展符合預(yù)期，呈現(xiàn)平穩(wěn)復(fù)蘇態(tài)勢，車險保費收入增速有所放緩。對于2024年保險行業(yè)的整體走勢，業(yè)內(nèi)人士普遍預(yù)期較為樂觀。

壽險保費收入均實現(xiàn)正增長

2023年，中國平安、中國太保、中國人壽、中國人保、新華保險等五家上市險企合計保費收入約2.69萬億元。其中，壽險公司實現(xiàn)保費收入合計約1.6萬億元，同比增長約4.9%；財險公司實現(xiàn)保費收入合計約1萬億元，同比增長約5.7%。

從具體數(shù)據(jù)來看，2023年，中國平安取得保費8006.95億元，同比增長4.1%；中國人保取得保費6616.49億元，同比增長6.9%；中國人壽取得保費6415億元，同比增長4.3%；中國太保取得保費4234.68億元，同比增長7.7%；新華保險取得保費1659.03億元，同比增長1.7%。

某險企從業(yè)人員在接受記者采訪時表示，2023年壽險公司一掃2022年負增長的陰霾，整體都呈現(xiàn)正增長。談及原因，他認為，去年受預(yù)定利率調(diào)整的影響，壽險公司保費收入波動較大。在預(yù)定利率換擋等因素的催化下，壽險業(yè)務(wù)保費收入實現(xiàn)較快增長；隨后，在預(yù)定利率調(diào)整、報行合一等因素的影響下，壽險業(yè)務(wù)保費增速出現(xiàn)回落；四季度，隨著上述影響逐漸減弱，壽險業(yè)務(wù)保費增速又有所回升。

那么，在目前“報行合一”、利率出現(xiàn)調(diào)整等多重因素影響下，2024年壽險行業(yè)的走勢又會如何？談及2024年的行業(yè)走勢，大部分業(yè)內(nèi)人士均看好壽險業(yè)務(wù)表現(xiàn)。隨著銀行存款利率多次下調(diào)，保險產(chǎn)品相對吸引力進一步凸顯。與此同時，銀保渠道“報行合一”推進落實，伴隨監(jiān)管加強費用管理，疊加各險企改革轉(zhuǎn)型持續(xù)深入、逐步顯效，保險行業(yè)有望進一步降低經(jīng)營風(fēng)險、實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。

車險保費收入增速有所放緩

在財產(chǎn)險方面，2023年財產(chǎn)險公司的保費增長較為穩(wěn)健。具體來看，人保財險原保險保費收入達5158.07億元，同比增長6.3%；平安產(chǎn)險原保險保費收入為3021.60億元，同比增長1.38%；太保財險原保險業(yè)務(wù)收入為1903.27億元，同比增長11.4%。

從整體來看，“老三家”雖呈現(xiàn)平穩(wěn)增長，但全年車險保費收入增速有所放緩，人保財險、平安產(chǎn)險、太保產(chǎn)險2023年車險業(yè)務(wù)保費收入分別同比增長5.33%、6.24%、5.64%，而2022年增速分別為6.22%、6.60%、6.75%。

而非車險業(yè)務(wù)則保持了較高的增長態(tài)勢，拉動了財險保費的增長。例如，人保財險的車險業(yè)務(wù)全年同比增長5.33%，在2022年，該公司車險業(yè)務(wù)同比增長6.22%。但人保財險的非車險業(yè)務(wù)表現(xiàn)亮眼，其中農(nóng)險、貨運險和其他險種分別同比增長達11.9%、11.4%和30.2%。

在業(yè)內(nèi)人士看來，2024年，財產(chǎn)險保費收入有望穩(wěn)健增長，綜合成本率有望改善。太平洋(601099)證券分析稱，2023年，受到出行恢復(fù)、氣候災(zāi)害影響，“老三家”賠付率上升。展望2024年，乘聯(lián)會預(yù)計新能源車滲透率將從35%提升至40%，帶動乘用車整體銷量提升5%，車險或同步增長。非車險則得益于2023年低基數(shù)和細分領(lǐng)域的政策支持，實現(xiàn)兩位數(shù)高增。預(yù)計產(chǎn)險總體實現(xiàn)高個位數(shù)增長，綜合成本率在高基數(shù)和災(zāi)情出清下也有望優(yōu)化。

光大證券分析師王一峰認為，重磅車型陸續(xù)上市及部分2023年末未交付訂單對2024年初汽車銷量將起到較好支撐作用，進而推動車險保費增速持續(xù)向好；非車險方面，在高風(fēng)險業(yè)務(wù)逐步出清后，也有望在政策推動及經(jīng)濟逐步修復(fù)下恢復(fù)較好增長水平，實現(xiàn)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)優(yōu)化。預(yù)計隨著大災(zāi)風(fēng)險減弱及各險企持續(xù)壓降車險費用成本、出清非車險高風(fēng)險存量業(yè)務(wù)，綜合成本率將迎來改善。